Qua những phiên thị trường giảm điểm mạnh có thể nhận thấy rõ nét ngay sự phân hóa của nhiều cổ phiếu.
1/ Dòng Bất động sản, đầu cơ
Chỉ vài cái Floor mất hết thành quả của nhiều tháng tăng giá. Đó là kết cục của cờ bạc, giấy lộn, chart… Những công ty mua vào là đầu tư giá trị ngược ( càng ngày càng lụn bại ).
Cổ bất động sản 4-5 năm nữa hãy nghĩ đến nó, nó đã bong bóng hàng thập kỉ thì cũng cần cả thập kỉ mới về đáy và phục hồi.
Nhiều công ty như ITA, KBC, PVX có thể phá sản trước lúc bình minh là chuyện bình thường, bởi thời điểm này không phải là của bất động sản.
Nhiều tay to, đại gia tưởng bờ bất động sản chạm đáy gom và thâu tóm những công ty BDS như anh Bình múc SJS, đại gia gom NVT, gom PVX, nước ngoài gom ITA,KBC, đều có thể sẽ chết tại đây như trước kia nước ngoài và quỹ trong nước múc VSP.
Nhiều kẻ đánh bạc ham hố giấy lộn chúng có thể bull lên nhưng trước mặt chúng là MỘT THẬP KỈ MẤT GIÁ.
2/ Dòng cơ bản kết quả kinh doanh tốt hoặc duy trì doanh thu tốt được hưởng lợi khi lãi suất giảm
Rất nhiều mã trong số chúng đã qua đáy từ rất lâu rồi nhiều cổ đã tăng 3- 5 lần còn đâu CSM giá 8k, DRC 17 trước chốt, BMC 24 trước chốt, REE 8k, HSG 8k, BTP 2,9k, PPC 5k, CAP 12k… nữa mà mơ.
Chúng có thể bị giảm theo 5-10% nhưng trước mặt chúng là MỘT THẬP KỈ TĂNG GIẢ.
Cách đây nhiều năm tôi đã phân tích thập kỉ tới dành cho các doanh nghiệp sản suất tạo ra của cải cho xã hội. Những ngành nghề chộp giật đầu cơ sẽ chết, thập kỉ bong bóng sẽ qua đi.
Sau mỗi con sóng như thế này những kẻ móc cống giấy lộn lại chết hàng loạt, dòng tiền lại đắp dần lên cổ cơ bản. Trong cuộc khủng hoảng này chỉ ai nhìn thấy cục diện thị trưởng mới có thể giàu, bầy đàn móc cống đu giấy lộn vẫn sẽ chết. Chứng khoán ít kẻ chiến thắng là như vậy
Cách đây 4 năm tôi đã nói khi nào > 50% cổ chứng khoán, bất động sản, ngân hàng thành giấy vụn xuống sàn OTC, Upcom thì khi đó thị trường mới chạm đáy và đi lên bền vững. Bởi lượng giấy vụn in nhiều năm qua quá lớn nên cần tiêu hủy bớt.
Nhưng vẫn còn của sống cũng như cơ hội lớn cho nhà đầu tư chọn được doanh nghiệp ngành nghề tốt, tạo ra tiền và có ích cho xã hội, chia cổ tức đều cũng như gia tăng giá trị nội tại, bởi khi thị trường đào thải hết giấy vụn dòng tiền sẽ tập trung tất vào các doanh nghiệp như vậy theo định luật 80/20.
Đừng quá sợ hãi ! Hãy lạc quan và mặc kệ những gì đang diễn ra Hãy nhìn nước Mĩ khủng hoảng bất động sản dẫn đến 80% ngân hàng phá sản, thì những Apple vẫn đều đều sản xuất ra Iphone, Ipad, Ford vẫn đều đều sản xuất ra ô tô. Coca-cola vẫn đều đều sản xuất ra nước uống.
Và công ty ấy vẫn lớn lên theo năm tháng, cổ phiếu vẫn tăng đều, ai đầu tự vào vẫn phất và giầu to. Nước nhật khi khủng hoảng bất động sản nặng nề 1991 thì Toyota vẫn sản xuất đều ra xe, Mitsubishi vẫn đều đều ra máy móc, ô tô, tàu bè và chúng vẫn lớn lên, ai đầu tư vào vẫn giàu.
Không bìm bịp hay chim lợn, chỉ mong nhà đầu tư tỉnh táo nhận ra cơ hội cũng như rủi ro phía trước. Khủng hoảng là đào thải những thứ thừa mứa, vô dụng, thối nát mà thôi, kèm theo đó là những thứ tốt đẹp có ích sẽ được tôn vinh.
Dấu hiệu về máng lợn của một cổ phiếu – Nhà Đầu Tư 1970
- Giai đoạn giả cao, tay to ôm nhiều nên cổ đặc, thanh khoản vừa phải 100-500k cổ.
- Khi tay to phân phối chạy hết còn nhỏ lẻ lướt sóng, thanh khoản bùng nổ, giá giảm mạnh, thường có sóng hồi.
- Cổ phiếu trở thành hàng đầu cơ siêu thanh khoản, do quá nhiều thẳng kẹp hô hào PR, lướt sóng bằng đồ thị phân tích kỹ thuật nhao vào bắt đáy nên nhiều sóng bull.
- Tin xấu bung ra, cổ cứ tèo dần theo năm tháng bao thằng bắt đáy chết bấy nhiêu.
- Các công ty chứng khoán cắt hết magrin, cổ tiếp tục giảm sâu.
- Hủy niêm yết, giấy lộn hiện nguyên hình.
Luận về lùa gà
Trong chứng khoán tất cả đều là lùa gà thôi, nói đùa chứ không có gà thì giàu bằng gì?
Đàn gà thì chúng nó sẽ chết hết lớp này lại đẻ ra lớp khác, chết vì tham và dốt. Dạy gà làm giàu không phải chuyện dễ, vì chúng ngu lắm, có khi dạy nó nó chửi mình luôn, thậm chí bám gấu quần mình cắn mổ quanh năm để trả thù, cái này tôi gặp cả chục năm qua, chúng mổ, chúng cắn đến khi nào nó phá sản chết hẳn mới dùng.
VCB, VIC, PLX. Siêu bluechip có lùa gà không ?
Tây nó lùa quá kinh là đằng khác, mua tay trái bán tay phải cho đến khi nó xả xong buông lái là máu chảy thành sông chết cả bầy luôn. Mồ mả nghĩa trang dày đặc đầy ai oán.
Phân loại lùa gà
1/ Lùa gà có đạo đức
Lùa gà vào đầu tư những cổ có giá trị cao, giá còn rẻ, định giá dưới giá trị thực, tay to chưa muốn xả, vì họ còn tiếc không muốn bán nên loại cổ này ở vùng an toàn, nếu có thua chỉ thua trong ngắn hạn sau đó cửa hồi và vượt đỉnh rất cao, đi xa trong hành trình dài.
Chỉ con gà nào quá dốt nhìn vài phiên cắt lỗ thì thành lỗ thật chứ ôm lâu vẫn giàu to. Gà được lùa vào những cổ này nhiều con béo ú, giàu sang phú quý tột bậc, xây nhà, xây biệt phủ, sắm đất đai, tài sản nhân nhiều lần.
2/ Lùa gà vô đạo đức
Giá nào cũng mua, hoang tưởng, P/E nào cũng xúc, lợi nhuận doanh nghiệp EPS bé bằng cái tăm, tăng trưởng phot phẹt nhưng cứ múc xúc, theo xu hướng, theo chart, theo đồ thị, theo tay to, theo Tây… theo môi giới khuyến nghị.
Khi giá đã cao hơn nhiều giá trị thật, thì thằng cổ đông to nó như thằng ngồi trong toilet mót ị. Chuyện nó ị không thương tiếc là dễ hiểu vì cái đếch gì cũng có giá của nó. Tao đáng 1000 tỷ mày trả tao chỉ 500 tỷ thì tao còn nói chuyện đạo đức được với mày nhé.
Chứ doanh bố đáng 1000 tỷ mày trả giá 5000 bố ị đầy mặt mày luôn. Mày ăn thì được ba xu tiền chợ, vài line hoặc 5-10%. Lúc gà chết bay cả nhà lẫn cửa, nhảy lầu. Đó là nguyên nhân 95% chỉ có thua.
Luận về đổ bô
Trên thị trường chứng khoán có hàng ngàn mưu hèn kế bẩn để kiếm tiền của nhà đầu tư, rất nhiều nhà đầu tư đã bị đổ bộ mà không biết. Tôi xin viết bài luận về đổ bộ để mong những nhà đầu từ đúc rút kinh nghiệm.
1/ Quốc Cường Gia Lai nó bán giấy lộn, huy động vốn hàng nghìn tỷ trên thị trường chứng khoán, nó cho vay nội bộ tùm lum, bán đất 2 giá, một nửa nộp vào tài khoản cá nhân, nó mua siêu xe, nó chơi gái đẹp => những cổ đông ôm dạng cổ như QCG là đổ bộ.
2/ Bọn Sông Đà những năm qua lập công ty in giấy vụn vô tội vụ, công ty mẹ ôm cổ phiếu công ty con, công ty con đầu tư tài chính vào công ty mẹ lằng nhằng. Lợi nhuận từ mẹ bán con, con bán mẹ tha hồ vẽ bánh, đẩy quả bóng càng phình to. Ai nhào vô là y rằng đổ bộ cho bọn lãnh đạo Sông Đà chúng in cổ tùm lum đã Ù SONG PHẮN mất rồi, tiền quy ra biệt thự xe đẹp hết rồi.
3/ Cổ đông nhỏ lẻ ngân hàng, cứ tích cóp có bao tiền đi mua cổ phát hành tăng vốn, năm nào cũng quyền mua 1 vài lần, vốn tăng 5 năm gấp 20 lần, ôi nhiều giấy vụn quá. Trong khi tiền ngân hàng đại gia nó rút hết ruột nó đầu cơ vung vãi nào chứng khoán, nào bất động sản giờ cổ đông cứ nhìn giá cổ phiếu bay hàng ngày, mỗi ngày cứ đều đều đổ vài bộ cho chúng.
4/ Lại nói dòng PV khi một anh tên T nổi lên, tiếp tục noi gương Sông Đà cũng in vô số giấy lộn, hàng trăm công ty con lập ra, nghề nghiệp tả pí lù nào bất động sản, nào chứng khoán, nào đầu tư tài chính, nào xây dựng. Đầu tư lòng vòng lẫn nhau bơm thổi giấy lộn. Nhưng lãnh đạo công ty giờ hầu hết đã cao chạy xa bay như lúc PVA 100k ủ song cũng phắn, quy ra vàng, biệt thự hết rồi. Giờ cổ đông cứ ngồi đầu cơ lướt sóng hy vọng ăn vài line và thay nhau đổ bộ.
5/ Ấy lại nói dòng chứng khoán cũng thi nhau lập công ty, đua nhau tăng vốn, tự doanh. Giấy lộn 3 năm nhiều chú tăng 20 lần. Cổ đắt như tôm tươi tranh nhau múc như nhặt được tiền 20-30 chấm vẫn thấy rẻ tay to hầu như nó cũng đã phắn hết ở đỉnh cao, giờ chỉ còn lại ít gà là những chủ broker ngày đêm ngồi vẽ chart và thay nhau đổ bộ.
6/ Bọn cổ bất động sản cũng vậy, xin được cái dự án đất chăn bò, bố ngồi bố vẽ dự án nghìn tỷ, bố lên sàn, giấy vụn tha hồ bản. 5 chấm, 7 chấm, 15 chấm các con giới thì nhau xúc như cướp được tiền. Cuối cùng chỉ béo thẳng tay to nó ký duyệt dự án, mỗi cái nó kiếm mấy triệu đô, tiền chuyển ra nước ngoài rồi và béo thẳng in giấy, chúng cũng đã quy hết ra thóc.
Còn các con giời lại thay phiên nhau đổ bộ và hy vọng ngày hồi phục. Nhưng văn này còn xa lắm.
Nhiều năm trước A7 đã nói đã nói: CÁI GÌ QUÁ DỄ IN THÌ CÀNG ÔM LÂU CÀNG MẤT GIÁ
Xem các bài tiếp theo trong Sách Nhà Đầu Tư 1970 tại đây:
- Sách nhà đầu tư 1970 bản PDF full – Phần 3
- Sách nhà đầu tư 1970 bản PDF full – Phần 3 – Chương 1
- Sách nhà đầu tư 1970 bản PDF full – Phần 3 – Chương 2
- Sách nhà đầu tư 1970 bản PDF full – Phần 3 – Chương 3
- Sách nhà đầu tư 1970 bản PDF full – Phần 3 – Chương 4
- Sách nhà đầu tư 1970 bản PDF full – Phần 3 – Chương 6
- Sách nhà đầu tư 1970 bản PDF full – Phần 3 – Chương 7
- Sách nhà đầu tư 1970 bản PDF full – Phần 3 – Chương 8
- Sách nhà đầu tư 1970 bản PDF full – Phần 3 – Chương 9
